Do Chinese mutual fund investors chase returns?
On a comprehensive sample of Chinese open-end equity mutual funds from 2005 to 2009, we investigate the non-linear relationship between a fund’s flow and its past performance. We first observe a positive relationship between a fund’s quarterly flow and its prior 12-month return. Next, we find a non-...
محفوظ في:
| المؤلفون الرئيسيون: | , , |
|---|---|
| مؤلفون آخرون: | |
| التنسيق: | Final Year Project |
| اللغة: | English |
| منشور في: |
2012
|
| الموضوعات: | |
| الوصول للمادة أونلاين: | http://hdl.handle.net/10356/48329 |
| الوسوم: |
إضافة وسم
لا توجد وسوم, كن أول من يضع وسما على هذه التسجيلة!
|