An Empirical Study of Pricing and Hedging Collateralized Debt Obligation
This paper studies the pricing of collateralized debt obligation (CDO) using Monte Carlo and analytic methods. Both methods are developed within the framework of the reduced form model. One-factor Gaussian Copula is used for treating default correlations amongst the collateral portfolio. Based on th...
محفوظ في:
المؤلفون الرئيسيون: | , , , |
---|---|
التنسيق: | text |
اللغة: | English |
منشور في: |
Institutional Knowledge at Singapore Management University
2007
|
الموضوعات: | |
الوصول للمادة أونلاين: | https://ink.library.smu.edu.sg/lkcsb_research/974 https://doi.org/10.1016/S0731-9053(08)22002-5 |
الوسوم: |
إضافة وسم
لا توجد وسوم, كن أول من يضع وسما على هذه التسجيلة!
|
كن أول من يترك تعليقا!