Bayesian analysis of bubbles in asset prices
We develop a new asset price model where the dynamic structure of the asset price, after the fundamental value is removed, is subject to two different regimes. One regime reflects the normal period where the asset price divided by the dividend is assumed to follow a mean-reverting process around a s...
محفوظ في:
| المؤلفون الرئيسيون: | , |
|---|---|
| التنسيق: | text |
| اللغة: | English |
| منشور في: |
Institutional Knowledge at Singapore Management University
2017
|
| الموضوعات: | |
| الوصول للمادة أونلاين: | https://ink.library.smu.edu.sg/soe_research/2209 https://ink.library.smu.edu.sg/context/soe_research/article/3208/viewcontent/econometrics_05_00047_pvoa.pdf |
| الوسوم: |
إضافة وسم
لا توجد وسوم, كن أول من يضع وسما على هذه التسجيلة!
|