Empirical comparison of extreme value theory vis-À-vis other methods of VaR estimation using ASEAN+3 exchange rates
This study applies Extreme Value Theory in calculating Value-at-Risk (VaR) of portfolios consisting of foreign exchange exposures of ASEAN+3 countries. This paper addresses the issue that traditional VaR models assume normality of the return distribution. Empirical evidence confirms the stylized fac...
محفوظ في:
المؤلفون الرئيسيون: | Rufino, Cesar C., de Guia, Emmanuel G. |
---|---|
التنسيق: | text |
منشور في: |
Animo Repository
2011
|
الموضوعات: | |
الوصول للمادة أونلاين: | https://animorepository.dlsu.edu.ph/faculty_research/37 https://animorepository.dlsu.edu.ph/context/faculty_research/article/1036/type/native/viewcontent/ber.v20i2.1910 |
الوسوم: |
إضافة وسم
لا توجد وسوم, كن أول من يضع وسما على هذه التسجيلة!
|
المؤسسة: | De La Salle University |
مواد مشابهة
-
A comparative-descriptive study of extreme value distributions using the extreme value VaR and crash option valuations on the Philippine stock market index from 1986 to 2006
بواسطة: Reporen, Ruth-Ann G.
منشور في: (2007) -
EXTREME RISKS OF INTERNATIONAL SECURITIZED REAL ESTATE MARKETS
بواسطة: LIM MINGSHENG MARK
منشور في: (2022) -
An evaluation of value-at-risk with GARCH vis-a-vis value-at-risk with EWMA or EVT in the valuation of haircuts: Evidence from the repo market in the Philippines
بواسطة: Cao, Harold C.
منشور في: (2019) -
Martingales in floating ASEAN+3 currencies
بواسطة: Rufino, Cesar C.
منشور في: (2014) -
Long-run linkages of ASEAN+3 floating currencies
بواسطة: Rufino, Cesar C.
منشور في: (2018)